十一年，率军进援淮西。后被召回临安(今杭州)，罢宣抚使，改授枢密副使，消弭兵权，为秦桧及其翅膀诬告入狱。
（2）岳飞在郾城打败金军，光复很多失地，史称郾城大捷。
二年，北宋亡，赵构于南京应天府(今河南商丘南)即帝位。岳飞上书反对宋室南迁，力请高宗赵构北渡亲征，规复中原，被撤职。转投河北招安使张所，任中军统领，随都统制王彦北渡黄河，在太行山一带抗击金军。
宋高宗、秦桧的投降乞降，激起宋廷抗战派将士的激烈反对，岳飞不但没有按常例向宋高宗敬献贺表，反而上表对宋高宗说“愿定谋于全胜，期收地于两河，唾手燕云，终欲复仇而报国，誓心六合，尚令顿首以称藩”，从底子上否定了此次乞降和谈。岳飞这类果断反对“和议”的态度。使宋高宗甚为愤怒，更加秦桧所切齿，今后被宋高宗和秦桧视为眼中钉。绍兴九年七八月间，金廷内部产生内哄，原主张同宋朝媾和的挞懒，被金廷以谋反罪正法，对宋战役的急前锋金兀术把握了军权。他当即撕毁与南宋订立的“和议”，并于绍兴十年（1140年）蒲月，分兵两路向陕西和河南大肆打击，在很快夺回了河南、陕西以后，又率雄师向淮南大肆打击。这时宋高宗又慌了手脚，仓猝下诏让已经辞职在家守丁忧的岳飞从襄阳反击，管束向淮南及陕西打击的金兵，并“图复京师（开封）”。但是打击淮南的金兵却在顺昌（今安徽阜阳）遭到刘祐所率原“八字军”的沉重打击，金兀术不得不撤回开封。金兵对淮南的威胁很快就消弭了。宋高宗也顿时窜改主张，当即向岳飞下了“兵不成轻动，宜且班师”的号令。岳飞却以为机不成失，大肆北上，向中原进军，别离光复郑州、西京洛阳（今河南洛阳）等地区，并调派梁兴等深切黄河以北，袭扰金军火线。金兀术乘岳家军兵力分离之机，亲率精锐马队15000人向岳家军批示中间——郾城（今属河南）策动打击。
1127年9月（建炎元年八月），北上入河北招讨使张所军中，充中军统领。
他写下了《满江红》这一传世之作。“怒发冲冠，凭阑处、潇潇雨歇。抬望眼、仰天长啸，壮怀狠恶。三十功名尘与土，八千里路云和月。莫等闲，白了少年初，空悲切。靖康耻，犹未雪；臣子恨，何时灭。驾长车，踏破贺兰山缺。壮志饥餐胡虏肉，笑谈渴饮匈奴血。待重新，清算旧江山，朝天阙。”
岳飞也和张俊、刘光世、韩世忠并称为“南宋复兴四将”。
岳飞平生廉洁洁直，从不计算小我得失。有人问他：“甚么时候天下才气承平？”，岳飞说：“文臣不爱钱，武臣不怕死，天下便可承平！”。他平生对峙抗金，身经大小战役百余场，何尝一败，保卫了南宋群众的生命财产，是以遭到历代群众的尊敬。
这年玄月，金册立刘豫为“大齐天子”，建立傀儡政权，统治河南、陕西大部地区，与南宋对峙。面对金朝的入侵，固然南宋最高统治者推行屈膝投降的政策，但是宋朝各地群众纷繁抖擞抗击金军的残暴虏掠，而宋廷内部的主战将士亦活泼在抗金的最火线。如韩世忠、岳飞、吴、吴麟、刘琦等，他们在各地抗击金兵，光复了部分失地。其间，宋军打了多场严峻战役，如韩世忠的黄天荡之战，以八千人力拒金兀术十万雄师四十八天；刘琦顺昌大捷，以不到二万人大败金兀术雄师十余万。其他如和尚原之战、神仙关之战、大仪之战等，众将都令金兵吃了苦头，大大鼓励宋朝军民的士气。在南宋的抗金将领中，岳飞的抗战态度最果断，功劳、进献最大，但其结局也最悲惨。